nisa オルカン

2026年を見据えたNISA活用法と「オルカン」との関係。年末の資産形成戦略を再考する

年末が近づくと、多くの投資家が頭をよぎる言葉がある。「今年のNISA枠、まだ余っているかも？」「来年以降の投資計画は？」。特に近年、資産形成の文脈で話題にのぼることの多い「NISA」と「オルカン（個人年金保険）」というキーワード。これらは、私たちの老後資金計画において、どのような位置づけにあるのだろうか。

マネックス証券やSBI証券、楽天証券といった主要証券会社から相次ぐ年末年始の注意喚起やキャンペーン情報は、投資家にとって無視できない重要なものだ。本記事では、最新の公式情報を基に、2026年1月以降のNISA制度の活用方針、そして「オルカン」との賢い使い分け・併用戦略について、じっくりと解説していこう。

NISAとオルカン、本当の使い分けとは？

「投資」という言葉を聞くと、株式や投資信託をイメージする人が多い。一方で、「オルカン」、すなわち個人年金保険は、生命保険会社が提供する貯蓄型の商品だ。

両者の最大の違いは、「元本保証があるかどうか」と「運用の自由度」である。

• NISA（少額投資非課税制度）: 株式や投資信託などの金融商品に投資した場合、通常20%かかる譲渡益や分配金に対する税金が非課税になる制度。元本保証はなく、価格変動リスクがある。
• 個人年金保険（オルカン）: 保険料を積み立て、一定期間後に年金や一時金として受け取る商品。契約時に利率が決まっているため元本が保証されているケースが多いが、インリスクに弱い。

この「リスクを取るか、取らないか」という根本的な違いが、両者の位置づけを決定している。

2026年以降のNISA制度の変動リスク

投資信託や株式投資の魅力は、その「増やす力」にある。特にNISAは、非課税という強力なメリットを持つ。

マネックス証券の情報にあるように、NISA制度は2024年以降、新NISA（積立・非課税枠 年間360万円、非課税保険 1,800万円）へ移行した。2026年1月の買付に向けた準備は、単なる手続きの期限を越えて、「この制度を最大限活用するための最後のynchro（シンクロ）」を意味している。

公式情報で確認！年末のNISA手続きと注意点

ここでは、マネックス証券や楽天証券から出されている、2025年末〜2026年1月にかけての重要な公式情報を整理しよう。特に、旧NISAからの移行や、年末のボーナス投資を検討している人にとっては、死活問題となるポイントだ。

マネックス証券：「クレカ積立」の期限管理

マネックス証券が発表している「2026年1月買付分の手続き期限」は、特にクレカ積立（クレジットカード決済での積立投資）を活用している投資家にとって重要だ。

通常、年初の買付分を確実に実施するには、前年12月までに設定変更や注文手続きを完了させておく必要がある。マネックス証券の情報源は、具体的な詳細を伏せているが、これは単なる手続きの締切ではなく、「2025年分の非課税枠を完全に使い切るための最終確認」という意味合いが強い。

もし、12月の段階でまだNISA枠に余裕があるなら、クレカ積立を活用して、手数料負担なしで資産を増やす最後のチャンスとして捉える投資家も多い。

楽天証券：旧NISA対応の重要性

楽天証券の年末特集では、「旧NISA対応ガイド」が提示されている。これは、2023年までに開始した「旧一般NISA」や「旧つみたてNISA」の非課税期間が、2027年〜2028年で終了するため、その「乗り換え」や「売却」のタイミングを促している。

2026年という年は、旧NISAの非課税期間が残り僅かになった投資家にとっては、「出口戦略（エグジット・ストラテジー）」を練る重要な年となる。

SBI証券：年末ボーナス投資の機運

SBI証券は「冬のボーナスで資産形成！」と題し、米株取引キャンペーンを展開している。これは、年末の臨時収入を元手に、NISA枠を埋める動きを後押しするものだ。

「オルカン」という選択肢を持つ投資家から見れば、SBI証券のような動きは「より高いリターンを求めたリスク投資」の代表例と言える。ボーナスの使い道一つで、10年後の資産額が大きく変わってくる。

NISAとオルカン、どちらが優先？シシミュレーションで考える

では、具体的にどちらに回すべきだろうか。ここが本記事の核心だ。

ステップ1：安全性を確保する「オルカン」

個人年金保険（オルカン）の最大のメリットは、「无论如何（いかなる場合でも）積立が続く」という強制力と、「元本保証」である。

• メリット: 運用成績に関係なく、老後資金が確実に積み上がる。途中解約すると元本割れするため、貯蓄が苦手な人でも継続しやすい。
• デメリット: 低金利下では、預金より少し良い程度の利率に留まる。インインフレに弱く、貨幣価値が目減りするリスクがある。

ステップ2：増やす「NISA」

一方、NISAは、非課税期間終了後も「ロールオーバー」して非課税のまま保有を続けることができるなどのメリットがある。

• メリット: 長期投資により複利効果が期待できる。特に新NISAは拡充しており、年間360万円もの非課税投資が可能。
• デメリット: 元本割れのリスクがある。暴落相場で資産が減る可能性を常に孕んでいる。

結論：両立させるのが正解

多くのファイナンシャルプランナーは、「オルカンで下支えをし、NISAで上乗せする」という二足のわらじを推奨している。

具体的なアプローチとしては、以下の通りだ。 1. オルカン: 毎月の強制力で、老後資金の「ベース」を作る。 2. NISA: ボーナスや余剰資金で投資信託を購入し、インインフレに強い資産「上乗せ分」を作る。

SBI証券が公開している米株投資キャンペーンは、この「上乗せ分」を生み出すための絶好の機会と捉えることができる。

2026年に向けて今すべき3つのアクション

2025年が終わり、2026年が目前に迫った今、投資家がすべきことは何か。最新のトレンドを踏まえてまとめよう。

1. 2025年NISA枠の最終チェック

マネックス証券や楽天証券の指摘する通り、まずは自分のNISA残高を確認する。 「